MAXIMIXE: Gastos financieros de las CMAC aumentan a 31.4% en agosto del 2023
Las Cajas Municipales de Ahorro y Crédito (CMAC) en Perú registraron resultados financieros significativos, con un claro contraste con el mismo período del año anterior.
Business Empresarial.- Las CMAC reportaron utilidades por un total de S/ 109,4 millones en agosto de 2023, lo que representa un descenso del 52% en comparación con agosto de 2022, cuando alcanzaron los S/ 228 millones. Este declive se atribuye en parte a una reducción del 19,7% en los ingresos por arrendamientos financieros.
No obstante, se observó un aumento significativo en el nivel de créditos, que llegó a S/ 35,3 mil millones, lo que representa un crecimiento interanual del 11,9% en agosto. La Caja Arequipa lideró este segmento, concentrando un 23,6% del total de créditos, seguida de cerca por la Caja Huancayo con un 21,8% y la Caja Piura con un 15,6%. En conjunto, estas tres entidades representaron el 61,1% del segmento de créditos.
El descenso en las utilidades se explica por dos factores principales: en primer lugar, los gastos financieros aumentaron del 21,9% al 31,4% en agosto de 2023 en comparación con el mismo mes en 2022; en segundo lugar, los gastos por provisiones de créditos aumentaron un 27,4% interanual.
En cuanto al ratio de morosidad, las CMACs en conjunto experimentaron un aumento de 0,01 puntos porcentuales en comparación con agosto de 2022, llegando al 5,6%. Caja Sullana lideró con una tasa de morosidad del 11,1%, seguida de Caja Tacna con un 10,0% y Caja Paita con un 9,6%. En contraste, Caja Arequipa registró la tasa de morosidad más baja dentro del segmento, con un 4,1%.
El sector enfrentó una contracción en las tasas de rentabilidad patrimonial promedio (ROAE) y del activo (ROAA), con tasas del 5,7% y 0,7% respectivamente, lo que representa una disminución de 3,6 y 0,42 puntos porcentuales en comparación con agosto del año pasado.
Además, las CMACs planean introducir una nueva billetera electrónica en el mercado para competir con aplicaciones de pago populares como Yape y Plin. Esta iniciativa busca ofrecer a los clientes un acceso más rápido y económico a servicios financieros. La Federación Peruana de Cajas Municipales de Ahorro y Crédito (FEPCMAC) espera que esta competencia en el ámbito de las billeteras electrónicas beneficie a los usuarios al promover una mayor transparencia y una amplia gama de opciones financieras.
“Las CMACs enfrentan un escenario desafiante debido a la disminución de las utilidades, el aumento de los gastos financieros y otros factores mencionados. Para afrontar esta situación pueden (i) explorar oportunidades de diversificación de ingresos, como el lanzamiento de nuevos productos financieros o la expansión hacia otros segmentos de mercado, (ii) evaluar la necesidad de inyección de capital para fortalecer la posición financiera de la entidad y cumplir con los requisitos regulatorios, y (iii) revisar y optimizar los gastos operativos y financieros para reducir la presión sobre las utilidades, esta la opción de implementar más tecnologías que reduzcan costos”, sostuvo Juan Sánchez, Director de MAXIMIXE Finanzas.
